Margin là gì? Khi nào nên/không nên vay Margin và cách sử dụng

Margin là gì? Khi nào nên/không nên vay Margin và cách sử dụng

Tài Chính
22/09/2023 by ACRANUP Network
216
Margin là thuật ngữ được sử dụng trong lĩnh vực đầu tư chứng khoán để chỉ một phương thức hỗ trợ tài chính mà các công ty chứng khoán cung cấp cho nhà đầu tư, nhằm tăng cường khả năng sinh lời. Để hiểu rõ hơn về Margin, hãy tìm hiểu các thông tin chi
margin-la-gi-khi-nao-nenkhong-nen-vay-margin-va-cach-su-dung-783993

Margin là thuật ngữ được sử dụng trong lĩnh vực đầu tư chứng khoán để chỉ một phương thức hỗ trợ tài chính mà các công ty chứng khoán cung cấp cho nhà đầu tư, nhằm tăng cường khả năng sinh lời. Để hiểu rõ hơn về Margin, hãy tìm hiểu các thông tin chi tiết trong bài viết dưới đây từ ngân hàng số Timo.

Định nghĩa Margin là gì?

Margin hay còn được gọi là Giao dịch Ký quỹ Chứng khoán, là thuật ngữ phổ biến trong lĩnh vực đầu tư. Đơn giản, Margin cho phép nhà đầu tư vay tiền từ công ty chứng khoán để mua thêm cổ phiếu, và sử dụng chính cổ phiếu này làm tài sản đảm bảo.

Lãi suất vay Margin sẽ được quy định khác nhau tùy theo thời điểm và công ty chứng khoán. Thông thường, lãi suất được tính theo ngày, ví dụ như 0.037% mỗi ngày. Mặc dù không lớn nhưng nếu tính lãi kép theo ngày, đây là một số không nhỏ. Ví dụ, lãi suất 0.037% mỗi ngày tương đương với 14.5% mỗi năm.

Bạn có thể thảo luận và đàm phán với công ty chứng khoán để được áp dụng một chính sách tính lãi suất ưu đãi hơn.

Tin mới: 🏆  Đầu tư trái phiếu là gì? Trái phiếu & cổ phiếu khác nhau như thế nào

Ví dụ: Bạn có 100 triệu đồng để đầu tư vào cổ phiếu FLC. Tuy nhiên, bạn cũng có thể sử dụng Margin từ công ty chứng khoán và vay thêm 100 triệu để đầu tư vào cổ phiếu. Do đó, tài sản cầm cố chính là giá trị cổ phiếu trong danh mục, tức là 100 triệu đồng cổ phiếu FLC.

Sử dụng Margin giống như mua một căn nhà trị giá 2 tỷ đồng nhưng chỉ cần có 500 triệu đồng. Bạn sẽ vay số tiền còn lại để thanh toán. Vì vậy, chỉ với 500 triệu đồng, bạn đã có thể sở hữu một căn nhà trị giá 2 tỷ đồng.

Margin còn được gọi là Giao dịch Ký quỹ Chứng khoán (Nguồn: Mạng)
Margin còn được gọi là Giao dịch Ký quỹ Chứng khoán (Nguồn: Internet)

Thị trường bị tác động như thế nào khi vay Ký quỹ?

Margin là một công cụ được nhiều nhà đầu tư sử dụng để tăng lợi nhuận, tuy nhiên cũng đi kèm với rủi ro cao. Để đầu tư hiệu quả khi sử dụng Margin, bạn cần hiểu rõ về các biến động của thị trường.

  • Khi giá cổ phiếu tăng, thị trường sẽ có xu hướng tăng trưởng, từ đó nhà đầu tư có thể tăng lợi nhuận hoặc giá trị tài sản ròng. Với xu hướng này, nhà đầu tư sẽ mua nhiều cổ phiếu hơn để tiếp tục tăng lợi nhuận nhanh chóng và đạt được nhiều hơn.
  • Khi giá cổ phiếu giảm, giá trị tài sản ròng của nhà đầu tư sẽ giảm theo tỷ lệ đòn bẩy. Nếu tỷ lệ Margin là 1:1, bạn sẽ lỗ 1 lượng tương ứng. Tuy nhiên, nếu tỷ lệ là 1:2, bạn sẽ lỗ gấp 2 lần so với trường hợp bình thường.
  • Tin mới: 🏆  Chính sách tài khóa là gì? Đặc điểm và vai trò đối với nền kinh tế

    Đó là hai xu hướng chính của thị trường chứng khoán khi nhà đầu tư sử dụng công cụ Margin. Khi giá trị tài sản ròng của bạn giảm, các công ty chứng khoán sẽ yêu cầu bạn tăng ký quỹ bằng cổ phiếu hoặc tiền mặt. Nếu bạn không nạp đủ vào tài khoản đảm bảo, công ty chứng khoán sẽ yêu cầu bạn bán bớt cổ phiếu để giảm khoản vay. Khi đó, bạn sẽ phải đối mặt với thuật ngữ Margin Call.

    Cách tính Margin Call chi tiết như sau:

    Giá trị chứng khoán ký quỹ bổ sung được tính bằng công thức: (Tỷ lệ ký quỹ – Tỷ lệ duy trì)/[(1- Tỷ lệ duy trì) * Tổng giá trị tài sản trong tài khoản ký quỹ theo giá trị thường].

    Khi nào thì nên và không nên sử dụng Khoảng cách lề?

    Công cụ Margin có thể tạo ra cơ hội lớn cho nhà đầu tư, tuy nhiên cũng mang theo nhiều rủi ro. Người chơi nên chỉ sử dụng Margin khi đáp ứng đủ các yêu cầu sau đây:

  • Nếu bạn là một nhà đầu tư có kinh nghiệm, am hiểu về việc đọc biểu đồ chứng khoán, áp dụng phân tích kỹ thuật và hiểu rõ cơ chế và xu hướng thị trường, thì bạn không nên sử dụng công cụ đòn bẩy Margin chỉ vì mong muốn lợi nhuận cao, đặc biệt đối với những nhà đầu tư mới.
  • Khi thị trường cho thấy sự tăng trưởng ổn định và rõ ràng, cổ phiếu của công ty chứng khoán hiện đang có tốc độ tăng trưởng tốt và dẫn đầu trong ngành trong tương lai. Trong thời điểm kinh tế không ổn định và suy yếu, không nên sử dụng Margin.
  • Margin là một công cụ hữu ích trong giao dịch ngắn hạn, tuy nhiên việc sử dụng Margin trong dài hạn có thể gây ra nhiều rủi ro mà không đem lại hiệu quả cao. Bởi vì giá cổ phiếu thường có sự biến động liên tục trong thời gian dài, việc sử dụng Margin có thể không đảm bảo lợi nhuận ổn định và cao.
  • Nên đầu tư vào cổ phiếu Bluechip, cổ phiếu thanh khoản cao và cổ phiếu trong rổ VN30. Tránh đầu tư vào các loại cổ phiếu tăng trưởng chậm, lợi nhuận thấp và không đủ để bù đắp lãi vay.
  • Nhà đầu tư nên chỉ sử dụng công cụ Đòn bẩy khi đáp ứng được các yêu cầu nêu trên.
    Nhà đầu tư chỉ nên sử dụng công cụ Margin khi đáp ứng được những yêu cầu nêu trên (Nguồn: Internet)

    Cách tận dụng Margin một cách hiệu quả

    Để sử dụng Margin một cách hiệu quả khi đầu tư chứng khoán, bạn cần lưu ý một số điều sau đây:.

    Tin mới: 🏆  Vi phạm đạo đức là gì? (Cập nhật 2022)
  • Để tối ưu hóa, hãy sử dụng Margin với tỷ lệ đòn bẩy 1:1 hoặc 1:0.5. Tránh sử dụng các tỷ lệ quá cao như 1:2, 1:3, 1:4. Kiểm soát tỷ lệ đòn bẩy một cách hiệu quả sẽ đảm bảo lợi nhuận và giảm rủi ro thua lỗ. Tuy nhiên, tỷ lệ 1:1.5 trở đi chỉ nên áp dụng cho những nhà đầu tư chuyên nghiệp và có kinh nghiệm lâu năm trong lĩnh vực chứng khoán.
  • Khi thực hiện giao dịch ký quỹ, nhà đầu tư nên tuân thủ nguyên tắc không sử dụng quá 1% số tiền trong tài khoản.
  • Cần sử dụng Margin cho các cổ phiếu có tính thanh khoản tốt và dùng trong các giao dịch ngắn hạn/lướt sóng. Điều này giúp bạn thoát khỏi các khoản lỗ nhanh chóng khi không thể bán được cổ phiếu khi có dấu hiệu giảm giá.
  • Khi nhà đầu tư mua cổ phiếu với giá rẻ, họ có thể sử dụng Margin để tăng lợi nhuận. Đặc biệt, khi bắt được cổ phiếu ở cuối sóng, việc sử dụng Margin có thể mang lại lợi ích đáng kể.
  • Trong bài viết này, bạn sẽ được hiểu về khái niệm Margin và các kiến thức liên quan. Sử dụng Margin trong đầu tư chứng khoán có thể mang lại nhiều cơ hội sinh lời, tuy nhiên bạn cũng cần đề phòng những rủi ro tiềm ẩn.

    Đối với những nhà đầu tư mới và chưa có nhiều kinh nghiệm trong việc phân tích chứng khoán, bạn có thể tham khảo giải pháp đầu tư từ VinaCapital – một công ty hàng đầu về quản lý Quỹ ở Việt Nam. Với đội ngũ chuyên gia giàu kinh nghiệm, chúng tôi đã xây dựng các kế hoạch đầu tư rõ ràng và tiềm năng. Quỹ mở của VinaCapital luôn mang lại lợi nhuận hàng đầu trên thị trường, đồng thời đảm bảo tính ổn định và tăng trưởng cao cho các nhà đầu tư.

    Tin mới: 🏆  Bảo hiểm là gì? Loại hình tham gia và những lợi ích của bảo hiểm

    Tìm hiểu về hiệu quả hoạt động của các Quỹ VinaCapital.

    Tại ngày 02-12-2021 Lợi nhuận từ đầu năm (2021) (%) Lợi nhuận 1 năm (%) Lợi nhuận trung bình 3 năm (%) Lợi nhuận trung bình 5 năm (%) Lợi nhuận trung bình từ ngày thành lập
    VFF (Thành lập ngày 01-04-2013) 6,8 7,1 7,0 7,3 7,6
    VIBF (Thành lập ngày 02-07-2019) 37,0 42,4 19,6
    VEOF (Thành lập 01-07-2014) 57,0 69,2 24,2 17,2 14,1
    VESAF (Thành lập ngày 18-04-2017) 68,0 83,2 31,1 23,2
    Nguồn: VinaCapital

    Hãy tải ứng dụng Timo Digital Bank để tham gia đầu tư vào VinaCapital và theo dõi quá trình một cách minh bạch và rõ ràng ngay hôm nay!

  • Đầu tư tích lũy VinaCapital

    Tăng thu nhập cùng Timo Quỹ đầu tư đáng tin cậy, dịch vụ chất lượng hàng đầu.

    Đầu tư an toàn, đa dạng hóa rủi ro.

    Được hỗ trợ gần như hoàn toàn bởi các chuyên gia quản lí quỹ.

    Các giải pháp đầu tư hấp dẫn với giá trị đầu tư tối thiểu chỉ 2 triệu VNĐ.

  • Add a comment