Lệnh Stop Loss thường được nhà đầu tư sử dụng để giới hạn lỗ trong quá trình giao dịch. Ngoài ra, nó còn giúp giảm thiểu những rủi ro không thể tránh khỏi mà các trader phải đối mặt trong kinh doanh. Nếu quản lý rủi ro thành công, điều đó có nghĩa là giảm thiểu thiệt hại, và lệnh Stop Loss có thể là một giải pháp hiệu quả cho việc này. Hãy cùng ZaloPay khám phá thêm về loại lệnh này trong bài viết sau đây.

Khái niệm Lệnh Dừng Lỗ là gì?

Lệnh Stop Loss, hay lệnh cắt lỗ, là lệnh mà nhà đầu tư đặt cho một mã cổ phiếu, khi đó lệnh mua hoặc bán sẽ tự động thực hiện ở một mức giá cụ thể, gọi là giá giới hạn. Điều này giúp trader giới hạn rủi ro thua lỗ trong các giao dịch.

Ví dụ: Nếu bạn đang nắm giữ một số lượng lớn cổ phiếu X với giá mua là 30.000đ/cổ phiếu, để hạn chế lỗ bạn đặt lệnh Stop Loss ở mức giá 25.000đ/cổ phiếu. Điều này có nghĩa là nếu giá cổ phiếu X giảm xuống còn 25.000đ/cổ phiếu, lệnh bán sẽ được tự động thực hiện mà không cần bạn phải đặt lệnh bán.

Phân loại các lệnh Stop Loss trong thị trường chứng khoán

Trong giao dịch chứng khoán, có 2 chỉ thị Stop Loss cơ bản là mua và bán.

Lệnh dừng lỗ bán

Lệnh Stop Loss là một công cụ tự động bán cổ phiếu khi nó đạt một mức giá nhất định. Nếu giá cổ phiếu giảm, lệnh này giúp nhà đầu tư không bỏ lỡ cơ hội chốt lời hoặc cắt lỗ ở mức giá đã đặt.

Ví dụ: Một nhà đầu tư đã mua 500 cổ phiếu Y với giá 30.000đ/cổ phiếu và muốn bán chúng với giá 40.000đ/cổ phiếu để có lời. Nếu giá cổ phiếu Y tăng lên 45.000đ/cổ phiếu, nhà đầu tư có thể đặt lệnh Stop Loss bán cổ phiếu ở mức giá 40.000đ. Nếu giá cổ phiếu Y giảm xuống dưới 40.000đ/cổ phiếu, lệnh bán sẽ được thực hiện với giá thị trường tại thời điểm đó.

Lệnh Dừng Lỗ mua

Tương tự như lệnh bán, Stop Loss mua sẽ được thực hiện khi giá cổ phiếu đạt đến mức do nhà đầu tư đặt trước. Khi một cổ phiếu có dấu hiệu tăng giá, nhà đầu tư sẽ đặt lệnh Stop Loss mua để thu lợi nhuận từ sự chênh lệch của xu hướng tăng giá này.

Ví dụ: Giá cổ phiếu Y hiện tại đang là 40.000đ/cổ phiếu. Nhận thấy nếu giá cổ phiếu Y tăng lên 45.000đ/cổ phiếu, có khả năng nó sẽ tăng cao hơn. Nhà đầu tư A đã đặt lệnh dừng mua cổ phiếu Y ở mức giá 45.000đ/cổ phiếu. Nếu giá cổ phiếu thực sự tăng như dự đoán, nhà đầu tư sẽ kiếm lợi nhuận từ đầu tư này.

Tại sao nên áp dụng lệnh Dừng lỗ trong chứng khoán

Trong giao dịch chứng khoán, nhà đầu tư áp dụng lệnh Stop Loss này vì những lý do sau đây:

Ngoài ra, khi đặt lệnh Stop Loss, nhà đầu tư sẽ an tâm hơn vì không cần phải theo dõi cận kề diễn biến thị trường để chờ thời điểm đặt lệnh thích hợp.

Thuận – bất thuận của lệnh Stop Loss

Để xác định liệu nên áp dụng lệnh này hay không, nhà đầu tư có thể tham khảo một số ưu và nhược điểm của lệnh Stop Loss sau đây.

Lợi ích

Khi tham gia, nhà đầu tư dễ dàng bị chi phối bởi cảm xúc, như mong đợi giá tăng cao hơn. Để loại bỏ sự chi phối này và đảm bảo thực hiện theo kế hoạch ban đầu, việc đặt lệnh Stop Loss là cần thiết.

Hạn chế

Bên cạnh những lợi ích, thì việc đặt lệnh Dừng Lỗ cũng có những hạn chế riêng.

Nên đặt mức Stop Loss ở mức nào?

Vấn đề mà nhiều nhà đầu tư quan tâm là việc đặt lệnh Stop Loss ở mức nào. Nếu đặt gần giá mua, biến động ngắn hạn của thị trường có thể làm nhà đầu tư bỏ lỡ cơ hội thu lợi nhuận cao hơn. Nếu đặt thấp hơn giá mua, nhà đầu tư sẽ phải chịu lỗ lớn. Thông thường, lệnh Stop Loss được đặt ở mức 10%, tức là giá bán sẽ thấp hơn giá mua 10%.

Ví dụ: Nếu nhà đầu tư mua cổ phiếu với giá 100.000đ/cổ phiếu, họ sẽ đặt lệnh cắt lỗ ở mức giá 90.000đ/cổ phiếu. Khi lệnh Stop Loss được thực hiện, nhà đầu tư sẽ chỉ chịu mức lỗ khoảng 10%.

Dù nhà đầu tư đặt Stop Loss ở mức nào, điều quan trọng nhất vẫn là sử dụng nó để giới hạn thua lỗ xuống mức tối đa. Do đó, việc đặt lệnh cắt lỗ phụ thuộc vào mức chịu lỗ và chiến lược đầu tư của từng trader.

Những điều cần nhớ khi đặt lệnh Dừng Lỗ

Việc quyết định mức đặt Stop Loss là rất quan trọng và có vai trò quan trọng trong việc đảm bảo thành công của một giao dịch cho trader. Dưới đây là một số sai lầm mà trader nên tránh khi đặt Stop Loss và cần lưu ý:

Việc đặt Stop Loss gần có thể giúp trader giảm thiểu lỗ nếu thị trường đi ngược xu hướng dự đoán. Tuy nhiên, nếu đặt Stop Loss quá gần, lệnh của bạn có thể bị kích hoạt sớm hơn khi giá chính thức di chuyển theo hướng dự đoán.

Trong quá trình giao dịch, có thể xảy ra tình huống giá chạm đến mức Stop Loss, khiến nhà đầu tư mất đi một lượng lợi nhuận đáng kể. Để tránh tình trạng này, hãy đặt mức Stop Loss hợp lý, dựa trên các vùng tranh chấp giá quan trọng giữa bên mua và bên bán, để không bỏ lỡ cơ hội và tránh phải kết thúc giao dịch sớm với nuối tiếc.

Đặt Stop Loss quá xa và không có điểm tựa có thể mang lại rủi ro lớn. Mặc dù nhiều trader cho rằng việc đặt Stop Loss xa sẽ tránh bị quét SL, nhưng nếu dự đoán sai hướng, Stop Loss chỉ làm gia tăng lỗ và gây thiệt hại nặng nề hơn.

Khi trader quá tin và tin vào nhận định của mình, khi giá di chuyển ngược so với kỳ vọng, trader sẽ điều chỉnh Stop loss để tránh bị quét, đặc biệt khi giá di chuyển gần đến điểm Stop Loss. Tuy nhiên, điều này rất nguy hiểm và chỉ làm trader thua lỗ thêm. Đó là những thông tin cơ bản về lệnh Stop Loss mà chúng tôi muốn chia sẻ. Chúng tôi hy vọng rằng thông tin trên sẽ giúp bạn có biện pháp chốt lời và cắt lỗ phù hợp trong chiến dịch đầu tư của bạn. Chúng tôi cũng hy vọng rằng bạn đã hiểu được tầm quan trọng của việc đặt cắt lỗ trong giao dịch và biết cách tính toán điểm đặt Stop Loss hợp lý.